Rendita o capitale?
Quando ormai manca poco al pensionamento, i dipendenti non possono evitare di porsi questa domanda. Spesso, infatti, gran parte del nostro patrimonio è collocato nella cassa pensione. Lo stesso vale per il signor Heiri Bucher e sua moglie Maria. Entrambi sono assicurati presso la Cassa pensione GastroSocial e, poiché si tratta di una decisione importante da prendere, vogliono rifletterci bene e con calma. In quanto irrevocabile, può infatti avere gravi conseguenze sul loro futuro finanziario. Già ora, all’età di 50 anni, stanno quindi pensando se percepire il loro avere della cassa pensione risparmiato sotto forma di rendita o di capitale versato in un’unica soluzione.
Non vi sono decisioni «giuste» o «sbagliate»
Ambedue le varianti – uguale se rendita o capitale – comportano vantaggi e svantaggi. Nella fattispecie, è fondamentale soprattutto la situazione individuale. Qui di seguito gli aspetti che i coniugi Bucher dovrebbero valutare al momento della loro scelta:
- Condizioni di salute (buona salute/aspettativa di vita alta vs malattia/aspettativa di vita bassa)
- Situazione patrimoniale (entrate e uscite, patrimonio e debiti)
- Situazione familiare (questioni in materia di diritto successorio, età dei figli e del/della coniuge, condizioni d’abitazione)
- Conseguenze fiscali
- Propensione individuale al rischio
Rendita o capitale a confronto
| Riscossione della rendita | Prelievo di capitale | |
|---|---|---|
| Reddito |
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| Capitale in quanto responsabilità |
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| Flessibilità |
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| Decesso (ereditarietà ai superstiti) |
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| Imposte |
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Il signor e la signora Bucher, ad esempio, vogliono andare sul sicuro e quindi non sono affatto amanti del rischio. Entrambi godono di ottima salute e possono sperare una lunga vita. Non hanno figli e pertanto le questioni in materia di diritto successorio non li riguardano da vicino. Per questi motivi la rendita versata mensilmente vita natural durante fa al caso loro, inoltre sono in grado di assumersi la conseguenza fiscale (imposizione annua anziché unica). Per contro, le persone sole optano spesso per il prelievo di capitale, in quanto possono ereditare il capitale al decesso di una terza persona.
Pensionamento presso la Cassa pensione GastroSocial
Qui di seguito le opzioni offerte dalla Cassa pensione GastroSocial ai coniugi Bucher al momento del pensionamento:
- Pensionamento ordinario: a partire da 64 anni per Maria e da 65 anni per Heiri
(Con la riforma AVS 21 viene introdotta un’età di pensionamento unica di 65 anni per gli uomini e per le donne. A partire dal 1° gennaio 2025, l’età ordinaria di pensionamento [denominata ora «età di riferimento»] per le donne viene aumentata gradualmente di tre mesi all’anno). Ulteriori informazioni - Pensionamento anticipato: Heiri e Maria percepiscono la prestazione di vecchiaia fino a 5 anni prima del pensionamento ordinario
- Pensionamento differito: al raggiungimento dell’età di pensionamento ordinaria Heiri e Maria desiderano continuare a lavorare (possibile fino a 70 anni al massimo)
Nel nostro opuscolo trovate informazioni dettagliate sui termini e sulle condizioni validi per ogni opzione.
Esempi di calcolo
Esempio di calcolo fittizio 1: rendita vs capitale
Il signor Bucher si è fatto calcolare entrambi gli scenari per essere meglio informato (senza considerare le imposte):
Heiri Bucher, 65 anni, attivo da 30 anni nel settore alberghiero e della ristorazione, aspettativa di vita fino a 83 anni
| Es. riscossione della rendita | |
|---|---|
| Avere di vecchiaia al pensionamento | CHF 350‘000.– |
| Aliquota di conversione (in %) | 6.8 |
| Rendita annua vitalizia | CHF 23‘800.– |
| Totale fino al decesso* (83 anni)** | CHF 428‘400.– |
* In caso di decesso la vedova riceve anche una rendita per partner vitalizia pari a CHF 14’280.– all’anno.
** Qualora il signor Bucher vivesse più a lungo, continuerebbe a percepire la rendita.
| Es. prelievo di capitale | |
|---|---|
| Avere di vecchiaia al pensionamento | CHF 350‘000.– |
| Versamento a 65 anni* | CHF 350‘000.– |
Capitale consumato a ca. 81 anni** | (rendita ipotetica CHF 23’800.– e provento da interessi 2%) |
* In caso di decesso (dopo il prelievo di capitale in seguito al pensionamento) sua moglie non ha più diritto a una rendita per partner.
** Qualora il signor Bucher superasse gli 81 anni, incorrerebbe in difficoltà finanziarie.
Esempio di calcolo fittizio 2: pensionamento ordinario vs pensionamento anticipato
Anche la signora Bucher si è fatta calcolare entrambi gli scenari (senza considerare le imposte):
Maria Bucher, 59 anni, attiva da due anni nel settore alberghiero e della ristorazione
| Es. pensionamento anticipato (59 anni) | |
|---|---|
| Avere di vecchiaia al pensionamento | CHF 220‘000.– |
| Aliquota di conversione (in %) | 5.8 |
| Rendita annua vitalizia | CHF 12‘760.– |
| Rendita mensile vitalizia (pagata trimestralmente) | CHF 1‘063.– |
| Es. pensionamento ordinario (64 anni) | |
|---|---|
| Avere di vecchiaia al pensionamento | CHF 250‘000.– |
| Aliquota di conversione (in %) | 6.8 |
| Rendita annua vitalizia | CHF 17‘000.– |
| Rendita mensile vitalizia (pagata trimestralmente) | CHF 1‘417.– |
In caso di pensionamento anticipato la signora Bucher rinuncerebbe quindi a CHF 4’248.– all’anno o CHF 354.– al mese e, a sua volta, vita natural durante.
La pianificazione precoce e la consulenza competente
- Pianificate anzitempo, nel caso ideale a partire da 50 anni: analizzate la situazione e verificate accuratamente tutte le opzioni per non dover prendere decisioni avventate.
- Avvaletevi della consulenza di un esperto che vi possa dare consigli su misura in base alla vostra situazione di vita e che conosca tutti gli effetti di natura giuridica e fiscale.